Communiqué de presse
Igny le 30 avril 2010
ARCHOS
Augmentation de capital de 6,23 M en placement privé
ARCHOS annonce que conformément à la décision du Conseil d'Administration du 14 avril 2010 et à celle du Président du Conseil du 29 avril 2010, une augmentation de capital en placement privé portant sur 1.780.000 titres (9,9 % du capital avant opération), représentant un montant brut de 6,23 M a été finalisée ce jour. Motifs de l'opération La décision de procéder à cette opération est motivée par la volonté de doter l'entreprise des moyens nécessaires à son développement commercial sur la zone Asie Pacifique, particulièrement en Chine. Dans la mesure où ce développement et son financement n'étaient pas prévus dans le cadre de l'opération d'augmentation de capital réalisée fin 2009, il a été décidé de procéder à une nouvelle opération spécifique. Le marché de l'électronique grand public sur cette zone est très important et ARCHOS y bénéficie d'une excellente renommée en termes d'image. Implantée commercialement en Chine depuis sept ans, ARCHOS est un acteur reconnu sur le plan de l'innovation technologique et du design mais la distribution des produits était restée nichée dans le segment « produits High-Tech de luxe » auprès d'un nombre restreint de distributeurs. Le marché chinois notamment connaît un développement extrêmement rapide et nécessite de disposer d'un large réseau implanté sur un nombre important des 30 provinces et des 270 villes de plus de 1 million d'habitants. La stratégie de développement de la gamme conduite depuis 2009 amène aujourd'hui le Groupe à rechercher sur ces marchés une performance commerciale qui exploite au mieux les atouts majeurs que constituent son image de marque, son expérience de la Chine et le positionnement d'une gamme désormais élargie à des segments tarifaires permettant de toucher un plus vaste public et en particulier la classe moyenne émergeante. Les fonds levés dans le cadre de cette augmentation de capital seront utilisés pour assurer le développement du réseau commercial de manière directe ou indirecte (et le cas échéant par des prises de participation dans des structures locales ou par le biais de « joint-ventures »). Principales caractéristiques de l'opération Les principales caractéristiques de cette augmentation de capital sont les suivantes : Montant brut de l'opération : 6.230.000 euros, réalisée par émission sans DPS de 1.780.000 actions dans le cadre d'un placement privé ; cette opération s'inscrit dans le cadre de l'autorisation votée par l'Assemblée générale du 24 septembre 2009 (huitième résolution). Souscripteurs : l'opération a été souscrite par 13 investisseurs institutionnels; aucun d'entre eux séparément n'a effectué de souscription supérieure à 20% de l'opération. Ni M. Henri Crohas ni Echostar n'ont participé à cette opération. Prix d'émission : 3,5 euros (prime d'émission de 3,0 euros incluse), libéré intégralement en numéraire dès la souscription ; le prix d'émission de 3,5 euros représente une décote de 30,8 % par rapport au cours de clôture du 28 avril 2010, veille du jour du lancement de l'opération par le Président, qui s'établissait à 5,06 euros. Pour mémoire, l'opération d'augmentation de capital de décembre avait été réalisée avec un prix d'émission de 2,20 euros. Le règlement-livraison des actions nouvelles est prévu pour le 4 mai 2010. Le nombre d'actions composant le capital de la société sera ainsi augmenté le 4 mai 2010 de 1.780.000 titres et passera de 17.890.616 à 19.670.616.
Dilution : L'opération entraîne la dilution suivante :
Participation de l'actionnaire (en %) Base non diluée Base diluée (1) Base diluée (2) 0,93% 0,85% Avant émission des actions nouvelles 1,00% 0,97% Après émission de 1.780.000 actions nouvelles 0,91% 0,88% (1) Après conversion des derniers 25% d'obligations convertibles en actions sur emprunt Obligataire 2005 (2) Après conversion des derniers 25% d'obligations convertibles en actions sur emprunt Obligataire 2005 et conversion des intérêts sur emprunt 2008 en titres sur la base d'un cours à 2,5
L'incidence théorique sur la valeur boursière est la suivante :
En euros
Incidence théorique sur la valeur boursière Base non diluée Base diluée (1) 4,28 4,20 Base diluée (2) 4,20 4,13 4,33 4,25
Avant émission des actions nouvelles (*) Après émission de 1.780.000 actions nouvelles
(*) Base : moyenne des 20 derniers cours de bourse avant le 29 avril 2010 (1) Après conversion des derniers 25% d'obligations convertibles en actions sur emprunt Obligataire 2005 (2) Après conversion des derniers 25% d'obligations convertibles en actions sur emprunt Obligataire 2005 et conversion des intérêts sur emprunt 2008 en titres sur la base d'un cours à 2,5
Les actions nouvelles portent jouissance courante ; elles seront assimilées aux actions existantes et négociées sur la même ligne de cotation à compter du 4 mai 2010 (code ISIN : FR0000182479).
A propos d'ARCHOS
En 2000, ARCHOS a été le premier à lancer un baladeur MP3 et disque dur avec le Jukebox 6000. Depuis, ARCHOS a perpétuellement révolutionné le marché des produits Electroniques Grand Public : baladeurs multimédia portables en 2003, enregistrement TV en 2004, connexion WiFi en 2006 et écrans tactiles en 2007. Dès 2008, ARCHOS a commercialisé les premières Tablettes Internet, qui offrent un accès sans concession à Internet, au meilleur du multimédia et à la TV dans la paume de la main. Aujourd'hui, ARCHOS propose des Tablettes Internet, des TablettesPCs, des Netbooks et des baladeurs MP3/MP4 pour satisfaire les besoins de chacun. Fondée en 1988, ARCHOS a des bureaux aux Etats-Unis, en Europe et en Asie. ARCHOS est listée sur l'Euronext Paris, dans le Compartiment C, ISIN Code FR0000182479. Site Web : www.archos.com.
ARCHOS Loïc POIRIER Directeur Général adjoint Email : poirier@archos.com Tél. : 01 69 33 16 90 ACTUS Nathalie BOUMENDIL Relations Analystes Investisseurs Email : nboumendil@actus.fr Tél: 01 53 67 35 74
